久久久久久人妻一区精品,欧美日韩国产精品,国产v亚洲v天堂无码,日韩人妻无码专区免费

投資者分類政策

2019-11-18

投資者分類政策

一、永商期貨有限公司(以下簡稱“公司”)按照上級監(jiān)管的要求,將投資者分為普通投資者與專業(yè)投資者,并實施差異化適當性管理。符合下列條件之一的是專業(yè)投資者:
(一)經(jīng)有關(guān)金融監(jiān)管部門批準設立的金融機構(gòu),包括證券公司、期貨公司、基金管理公司及其子公司、商業(yè)銀行、保險公司、信托公司、財務公司等;經(jīng)行業(yè)協(xié)會備案或者登記的證券公司子公司、期貨公司子公司、私募基金管理人;
(二)上述機構(gòu)面向投資者發(fā)行的理財產(chǎn)品,包括但不限于證券公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品、基金管理公司及其子公司產(chǎn)品、期貨公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品、銀行理財產(chǎn)品、保險產(chǎn)品、信托產(chǎn)品、經(jīng)行業(yè)協(xié)會備案的私募基金;
(三)社會保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金,慈善基金等社會公益基金,合格境外機構(gòu)投資者(QFII)、人民幣合格境外機構(gòu)投資者(RQFII);
(四)同時符合下列條件的法人或者其他組織:
1. 最近1 年末凈資產(chǎn)不低于2000 萬元;
2. 最近1 年末金融資產(chǎn)不低于1000 萬元;
3. 具有2 年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷。
(五)同時符合下列條件的自然人:
1. 金融資產(chǎn)不低于500 萬元,或者最近3 年個人年均收入不低于50 萬元;
2. 具有2 年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷,或者具有2 年以上金融產(chǎn)品設計、投資、風險管理及相關(guān)工作經(jīng)歷,或者屬于本條第(一)項規(guī)定的專業(yè)投資者的高級管理人員、獲得職業(yè)資格認證的從事金融相關(guān)業(yè)務的注冊會計師和律師。
前款所稱金融資產(chǎn),是指銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計劃、銀行理財產(chǎn)品、信托計劃、保險產(chǎn)品、期貨及其他衍生產(chǎn)品等。
二、專業(yè)投資者之外的投資者為普通投資者。普通投資者在信息告知、風險警示、適當性匹配等方面享有不同于專業(yè)投資者的特別保護。
三、 公司綜合考慮投資者收入來源和數(shù)額、資產(chǎn)狀況、債務、投資知識和經(jīng)驗、風險偏好、誠信狀況等因素進行評估,建立評估得分結(jié)果與風險承受能力等級的對應關(guān)系。公司將普通投資者按其風險承受能力劃分為五類,由低至高分別為C1(含風險承受能力最低類別)、C2、C3、C4、C5類。
四、 風險承受能力經(jīng)評估為C1類的自然人投資者,符合以下情形之一的,公司將其認定為風險承受能力最低類別的投資者: 
(一)不具有完全民事行為能力;
(二)沒有風險容忍度或者不愿承受任何投資損失;
(三)法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他情形。
五、 符合下列條件的普通投資者可以申請成為專業(yè)投資者:
(一)法人或者其他組織:最近1 年末凈資產(chǎn)不低于1000 萬元,最近1 年末金融資產(chǎn)不低于500 萬元,且具有1 年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷;
(二)自然人:金融資產(chǎn)不低于300 萬元或者最近3 年個人年均收入不低于30 萬元,且具有1 年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷或者1 年以上金融產(chǎn)品設計、投資、風險管理及相關(guān)工作經(jīng)歷。
六、 符合第一條(四)、(五)項規(guī)定的專業(yè)投資者,可以向公司書面申請轉(zhuǎn)化為普通投資者。公司將按照普通投資者的標準,對其履行相應的適當性評估、匹配與管理義務。
                                                                                          產(chǎn)品/服務分級政策
一、 公司應當了解所銷售產(chǎn)品或者所提供服務的信息,根據(jù)風險特征和程度,參照中期協(xié)產(chǎn)品或服務風險等級名錄,將產(chǎn)品或者服務的風險等級原則上由低到高劃分為五級,分別為R1級、R2級、R3級、R4級、R5級。

二、 公司劃分產(chǎn)品或者服務風險等級時應當綜合考慮流動性、到期時限、杠桿情況、結(jié)構(gòu)復雜性、投資單位產(chǎn)品或者相關(guān)服務的最低金額、投資方向和投資范圍、募集方式、發(fā)行人等相關(guān)主體的信用狀況、同類產(chǎn)品或者服務過往業(yè)績等因素。

三、 公司應當制作產(chǎn)品或服務風險等級評估表,根據(jù)產(chǎn)品或者服務的評估因素與風險等級的相關(guān)性,確定各項評估因素的分值和權(quán)重,建立評估分值與產(chǎn)品或者服務風險等級的對應關(guān)系, 涉及投資組合的產(chǎn)品或者服務,應當按照產(chǎn)品或者服務整體風險等級進行評估。

四、股指、期權(quán)、原油等交易所對投資者有準入條件要求的,公司應當按照交易所的規(guī)定對投資者進行特定的適當性評估,加強要件審核,審慎向符合準入條件的投資者銷售產(chǎn)品或者提供服務。

五、 公司委托其他機構(gòu)銷售本公司發(fā)行的產(chǎn)品或者提供服務,應當確認受托機構(gòu)具備代銷相關(guān)產(chǎn)品的資格及落實適當性義務要求的人員儲備、內(nèi)控制度、技術(shù)設備等能力。

公司應當將制定的產(chǎn)品或服務的適當性管理標準和要求告知代銷方,要求代銷方嚴格執(zhí)行,但法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會其他規(guī)章另有規(guī)定的除外。

六、 公司按照“適當?shù)漠a(chǎn)品(服務)銷售給適當?shù)耐顿Y者” 的原則銷售產(chǎn)品或者提供服務,應當遵守下列匹配要求:
(一)投資期限、投資品種、期望收益等符合投資者的投資目標;
(二)產(chǎn)品或服務的風險等級符合投資者的風險承受能力等級;
(三)中國證監(jiān)會、協(xié)會和經(jīng)營機構(gòu)規(guī)定的其他匹配要求。

七、【匹配原則】 普通投資者風險承受能力等級與產(chǎn)品或服務風險等級的匹配,應當按照以下標準確定:
(一) C1類投資者(含最低風險承受能力類別)可購買或接受R1風險等級的產(chǎn)品或服務;
(二)  C2類投資者可購買或接受R1、R2風險等級的產(chǎn)品或服務;
(三)  C3類投資者可購買或接受R1、R2、R3風險等級的產(chǎn)品或服務。
(四)  C4類投資者可購買或接受R1、R2、R3、R4風險等級的產(chǎn)品或服務。
(五)  C5類投資者可購買或接受R1、R2、R3、R4、R5風險等級的產(chǎn)品或服務。
風險承受能力最低類別投資者只可購買或接受R1風險等級的產(chǎn)品或服務。
專業(yè)投資者可購買或接受所有風險等級的產(chǎn)品或服務。